fonds négociés en bourse (FNB) sont des fonds indiciels qui négocient comme des actions. Les sociétés de fonds déterminent les avoirs en FNB, dans le but de suivre les indices sous-jacents des FNB aussi étroitement que possible. Une personne peut détenir plusieurs FNB, cependant, et certains de ces FNB sera plus performant que d'autres. Cela va changer les pourcentages du portefeuille d'un investisseur qui sont investis dans les indices particuliers, modifiant ainsi les caractéristiques risque-rendement du portefeuille de l'investisseur. En tant que tel, les exploitations de l'ETF doivent être rééquilibrés périodiquement afin d'assurer que le portefeuille de l'investisseur continue de correspondre à ses tolérance au risque, les besoins de revenu attendus et de l'horizon de temps.
Marquez votre calendrier avec des dates pour rééquilibrer votre portefeuille de FNB. Le rééquilibrage devrait avoir lieu au moins annuellement. Les investisseurs dont les exploitations sont plus volatiles, ou dont le revenu ou sur les bénéfices attendus besoins évoluent rapidement, devrait rééquilibrer plus fréquemment - semi-annuellement ou trimestriellement. À chaque date de rééquilibrage, effectuez les étapes suivantes.
Notez les montants souhaités de chaque FNB dans votre portefeuille. Pour chaque FNB, multiplier l'ancien pourcentage (obtenu ci-dessus) par la valeur de marché totale de votre portefeuille à la date de rééquilibrage. Le résultat est le montant en dollars de chaque FNB que vous devez tenir à maintenir la même composition de portefeuille avec lequel vous avez commencé. Écrivez cette "quantité désirée" sur une nouvelle liste à côté du nom de l'ETF.
Notez le montant en dollars de chaque FNB qui doit être acheté ou vendu. Pour chaque FNB, soustraire le montant que vous êtes réellement tenez dans votre compte de courtage à partir des quantités désirées obtenues à l'étape 2. Notez ce "différence de dollar" à côté du nom de l'ETF.
Notez le nombre d'actions de chaque FNB qui doivent être achetés ou vendus. Pour chaque FNB, diviser la différence en dollars par le prix de l'ETF sur le marché. Écrivez cette "différence de l'action" à côté du nom de l'ETF.
Rééquilibrer votre portefeuille. Pour chaque ETF avec une différence de l'action négative, de vendre ce nombre d'actions. Pour chaque ETF avec une différence de l'action positive acheter ce nombre d'actions. Après ces métiers sont placés, les pourcentages de chaque FNB tenue égaleront les pourcentages originaux.
Répétez ce processus sur chaque date indiquée sur votre calendrier.