Comment signaler formulaire 1099-Q

Internal Revenue Service formulaire 1099-Q devrait être livré à vous si vous avez reçu des prestations d'éducation au cours d'une année d'imposition - soit à partir d'un compte d'épargne éducation Coverdell ou un autre programme de scolarité qualifié. Vous pouvez également recevoir un 1099-Q si vous êtes le bénéficiaire d'une succession. La forme enregistrera exactement combien vous avez reçu des prestations.

Instructions

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    Calculez combien d'argent vous avez dépensé sur l'éducation dans l'année sous revue. Cela comprend les frais de scolarité, les manuels, chambre et pension et les taxes afférentes.

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    Comparer ce montant à la répartition des avantages que vous avez reçus, qui est enregistré dans l'encadré 1 de votre 1099-Q. Une partie de ce montant est enregistrée dans l'encadré 2 comme "bénéfices" à partir de votre distribution. Si le montant que vous avez dépensé sur l'éducation est inférieur au montant de la case 1, une partie de la gagner dans l'encadré 2 est imposable.

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    Calculer la part de vos Box 2 Bénéfice - le cas échéant - que vous devez déclarer que "Autre Revenu" la ligne 21 de votre déclaration de revenus. Le pourcentage de ces revenus qui doit être déclaré et imposé est égal au pourcentage de votre distribution Encadré 1 que vous ne avez pas utilisé pour les dépenses d'éducation. Par exemple, si l'encadré 1 montre une distribution de 10,000 $, encadré 2 montre un bénéfice de $ 2,000, et vos dépenses d'éducation étaient 5000 $, ce qui signifie que seulement 50 pour cent de votre distribution a été consacré à l'éducation. Vous devez donc déclarer 50 pour cent de vos Box 2 Bénéfice - $ 1000 - sur la ligne 21.

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    Gardez le 1099-Q pour vos dossiers.

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