Choisir un collège ou une université qui est entièrement accrédité à se qualifier pour le retrait de fonds des collèges de votre Roth IRA sans une pénalité de 10 pour cent. L'institution choisie d'enseignement supérieur doit être admissible à l'Etat et l'aide fédérale. Le retrait sans pénalité est valable seulement si l'argent est utilisé pour frais d'études collégiales Les fonds peuvent être utilisés que pour payer les livres, les fournitures, l'équipement et toutes les autres dépenses directement liées à l'éducation. Chambre et pension, ainsi que des services de tutorat, sont considérés comme des articles admissibles.
Comparer les avantages de retraits Roth IRA au cours des emprunts pour les frais de scolarité. Comprendre que le Roth peut être utilisé pour payer les frais d'études collégiales et toujours être utilisé pour payer pour la retraite sans impôt. Les retraits du principal sont si les gains sur le capital ne sont pas retirées avant que le propriétaire IRA atteint l'âge de 59 1/2 et le compte a été tenu au moins cinq ans en franchise d'impôt.
Apprenez ce que les restrictions et les limitations sont pour le retrait anticipé des contributions. Frais d'études admissibles doivent d'abord être réduits par les retraits d'un compte d'épargne-études (ESA) et / ou de toute assistance éducative en franchise d'impôt comme une subvention, les anciens combattants aide et l'assistance de l'employeur. La distribution doit être faite au cours de la même année que les dépenses admissibles sont payés.
Pensez à toutes les options disponibles et comprenez que vous pouvez prendre toutes les contributions de votre Roth IRA sans pénalités ou de l'impôt. Les revenus de placement peuvent également être retirées sans pénalité et si elles ont été détenues pendant cinq ans ou plus en franchise d'impôt et le propriétaire a atteint l'âge de 59 1/2. Toutefois, les retraits de revenus de placement sont assujetties à l'impôt sur le revenu ordinaire, même à des fins éducatives, si elles ne sont pas eu lieu pendant la période minimale de cinq ans.
Consultez un conseiller financier avant de prendre une retraite anticipée à payer pour les frais de scolarité pour vous-même, votre conjoint ou votre enfant si vous êtes plus jeune que 59 1/2. Envisager d'autres solutions de rechange jusqu'à ce que vous atteignez l'âge de retirer des fonds sans pénalité et sans impôt. Utilisez le Roth IRA à votre avantage.